Любая сделка, проведенная с инструментом валютного рынка без должного анализа, то есть совершенная наугад, обрекает состояние дел трейдера на провал. Даже в том случае, если она принесла прибыль, то только благодаря удаче. А участник торговой площадки, планирующий стабильно зарабатывать, не надеется на случай, так как госпожа Фортуна капризна и непредсказуема. Эти два качества уже не соответствуют серьезности деловой сферы, к которой относятся любые инвестиционные активы, потому что они ставят под сомнение осознанность совершаемых действий и не дают шансов для получения опыта, роста профессионализма, процента успешных вложений финансов. Участник рынка должен понимать, почему он направляет средства в ценную бумагу или валютную пару, какую он может извлечь из своей сделки прибыль и насколько она рискованна. В общем, нести ответственность за свою инвестицию.
Перспективы роста капитала и уверенности в торгах придаст предварительный анализ рынка, так как получение максимально возможного количества знаний о товаре способствует выгодной сделке с ним. Данный материал рассказывает об основных видах анализа и затрагивает некоторые из действующих стратегий. Информация распределена по следующим разделам:
Фундаментальный анализ
Фундаментальные факторы и их особенности
Важные показатели макроэкономики
Технический анализ
Методы технического анализа
В данном разделе присутствуют подразделы: Графические методы технического анализа; Поддержка и сопротивление; Тренд; Свечной анализ рынка; Фигуры технического анализа; Индикаторы; Скользящие средние; Роботы для торговли на Форекс.
Обнаружить тренд и следовать за ним
Какой анализ лучше: технический или фундаментальный?
Обработка получаемой при анализе информации
Стратегии на основе фундаментальных и технических данных
Существует два вида анализа, применяемые не только для Форекса, но и любых типов рынка: фундаментальный и технический. Рассмотрим каждый из них в отдельности, выясним, в чем различия и как они содействуют успешной торговле.
Фундаментальный анализ
Фундаментальный анализ – это оценка стоимости актива, основываясь на реальных сведениях и данных экономических событий. Если на фондовом рынке инвестор перед покупкой акций компании проводит подсчеты ее стоимости по ряду параметров, то с валютой примерно то же самое, но надежность вклада рассматривается по положению дел в государстве. Тут важную роль играет: политическая ситуация в стране, данные по всевозможным отчетам, выступление важных деятелей, насколько оправдались предыдущие прогнозы и прочая информация не только внутреннего, но и внешнего характера. Простым языком и в двух словах, все соответствует классическому рынку — если в стране все хорошо, то ее национальная валюта пользуется спросом, если положение дел усугубляются негативной информацией, то продается.
Этапы и структура фундаментального анализа
Прежде чем приступить к фундаментальному анализу, необходимо определиться насколько долгосрочными будут вложения в финансовый инструмент, так как влияние показателей носят краткосрочный и долгосрочный характер.
Для скальпинга, внутридневной торговли или ордеров, закрытие которых планируется в ближайшие дни, актуальна краткосрочная фундаментальная информация.
Для долгосрочных инвестиций следует рассматривать государственные или внешние показатели экономики, что раскрывают перспективы развития в период от нескольких месяцев и выше.
Обычно фундаментальный анализ проводится в три этапа:
1-й — изучаются глобальные финансовые рынки, экономико-политические события крупнейших держав, имеющих влияние на мировое развитие, вероятность кризисов и форс-мажоров;
2-й – исследуется стабильность и перспективы региона, где выпускается или обращается денежная единица, с которой планируется вести торги;
3-й – определяется и соизмеряется насколько внешние события или явления могут воздействовать на выбранную для спекуляций валюту с учетом краткосрочных и долгосрочных перспектив.
Получается, что для сопоставления информации, фундаментальный анализ проводится на трех уровнях:
государства;
в рассмотрении группы стран;
мировой экономики.
Также существует фундаментальные уровень, который разбирает параметры объемов и ожиданий в разрезе определенной отрасли, но это уже больше относится к инвестициям в индексы, ценные бумаги компаний и прочие фондовые активы.
Фундаментальные факторы и их особенности
Далее перечислим те факторы, которых касается аналитик во время фундаментальных исследований. Если кратко выделить основные параметры, что обычно влекут за собой волнения котировок, то это будут:
— процентные ставки Центральных банков государств-эмитентов мажорных валют (центробанки стран с развивающимися рынками не имеют такого влияния на общий фон и чаще сами подстраиваются под ситуацию, уже созданную главными финансовыми институтами и комитетами ведущих держав);
— макроэкономические индикаторы;
— новости, слухи, форс-мажоры.
Теперь следует рассмотреть каждый из перечисленных пунктов отдельно и более подробно.
Ставки центральных банков
В теории существует утверждение, что при поднятии ставок валюта страны дорожает, а при понижении падает цена и национальной денежной единицы. Но история показывает, что иногда второй вариант – снижении ставок – способствует укреплению валюты. Такое явление было замечено в 2001-2002 гг. и хоть оно относятся к исключениям, следует учитывать вероятность такого поворота событий.
Вследствие того, что ведущие мировые государства стремятся принять максимум мер по стимулированию внутреннего экономического состояния, их процентные ставки занижены до таких пределов, ниже которых опускать некуда. Поэтому наблюдение ведется за возможным увеличением. Причем, когда это состоится и отразится на индикаторах страны позитивно, не стоит ожидать, что это будет долго продолжаться. Необходимо быть на чеку, особенно спустя три-четыре месяца после события, так как ситуация может поменяться. И только проверка временем доказывает, что экономический климат стабилизирован.
Так как ведущими валютами Форекса считаются американский доллар, евро и фунт, то надо отмечать решения, принимаемые на заседаниях Федеральной Резервной Системы США, Банка Англии и следить за выступлениями Президента Центробанка Европы. Их постановления публикуются и отображаются в протоколах.
Не менее значимой остается иена. Банк Японии время от времени обращается к валютным интервенциям для стимулирования экспорта и поддержки национальных производителей товара. В целом центробанки ведущих держав редко пользуются такой мерой, но не следует исключать вероятности вмешательства властей при оценке рисков.
Важные показатели макроэкономики
Значительную часть фундаментального анализа занимает исследование макроэкономических факторов. Такие индикаторы представляют собой новости или отчеты по следующим показателям:
— торговый баланс – соотношение экспорта к импорту. Если уровень экспортируемых товаров выше, то это положительно влияет на курс национальной валюты, так как на нее растет спрос в связи с необходимостью совершать расчеты по договорам и контрактам;
— учетная ставка – та процентная ставка, на основе которой формируется финансовый костяк региона и отталкиваются процентные ставки коммерческих банков. Воздействует на уровень инфляции и укрепление или послабление валютного курса;
— ВВП (Gross Domestic Product – Валовой внутренний продукт) – позволяет рассмотреть экономику страны в целом, так как подсчитываются и складываются суммы всех произведенных товаров и услуг, но не относят к точным индикатором из-за вероятных накруток данных. И, тем не менее, выше ВВП – крепче национальные деньги;
— инфляция – негативный фактор, рост величины которого неблагоприятно сказывающийся на валюте государства;
— уровень безработицы – еще один индикатор, выражающийся в процентах и рост которого говорит о том, что экономическое состояние в стране ухудшилось. Причем при анализе ему уделяют пристальное внимание, так как повышение Unemployment Rate влечет за собой снижение объемов производства, усиление инфляции и смещение торгового баланса в отрицательную сторону.
Далее следует список показателей, которые при фундаментальном анализе иногда игнорируют, смотрят во вторую очередь или в качестве подтверждения других расчетов. Ну и, соответственно они имеют значение при отдельном прогнозе валют США, Евросоюза или другого важного для финансового рынка региона. Это:
— индекс деловой активности – подсчитывается для разных государств в процентах. Если свыше 50% и растет, то предполагает закрепление валюты, в районе 50% считается промежуточным периодом и когда наблюдается падение от 50% вниз, например, к 47%, то должно настораживать и склонять к внимательному изучению других индикаторов по стране;
— изменение числа занятых – выходит на два дня ранее отчета по безработице и предоставляется ADP, что занимается обслуживанием платежных ведомостей и прочими вопросами, связанными с трудоустройством (занятостью). Составляется по анонимным данным свыше 400 тыс. предпринимателей США. Многими трейдерами, торгующими USD, данный параметр часто разбирается, как первостепенный, из-за того, что он способен предугадывать уровень безработицы;
— строительство – с некоторого времени стал браться во внимание, особенно долгосрочными инвесторами. Повышение объема строительства говорит о том, что в дальнейшем недвижимость будет куплена, после владельцы начнут обживаться, делая ремонт, приобретая мебель и технику, а это уже укрепляет национальную денежную единицу;
— индекс потребительских цен – показатель, который также способен создать скачок котировок. В качестве примера ниже на рисунке показано, как отреагировали котировки EUR/GBR на рост индекса на 1,8%:
— промышленное производство – рост индекса говорит о положительном эффекте на валюту. При этом может помочь заранее спрогнозировать приблизительные данные о занятости, валовом продукте и других индикаторов. Но чрезвычайное увеличение показателя, свыше интервала 75-80%, предупреждает о «перегреве» экономики, что, как и падение индекса, негативно сказывается на валюте государства;
— кредиты – показатель взаимосвязан с процентной ставкой. Если люди начинают брать больше пользовательских кредитов, то их возврат предусматривается в национальных финансовых средствах государства, а это, соответственно, делает курс еще более прочным.
От того, как трейдер будет учитывать приоритеты перечисленных факторов, разберется, в какой степени они между собой связаны и насколько верными окажутся его выводы, зависят результаты его работы на рынке.
Самое интересное то, что все перечисленные выше параметры далеко не секретные и являются прозрачной информацией, доступной любому желающему. Ее источники: новости, отчеты, статистика. Даты и периоды, когда публикуются основные данные и новости ведущих государств можно найти в экономических календарях на тематических ресурсах. Главное не лениться, изучать их, сопоставлять и принимать наиболее верное решение относительно сделки, тогда инвестиционный капитал будет в основном расти и уменьшаться только в связи с форс-мажорными обстоятельствами, которые действительно было сложно предвидеть.
Экономический календарь
При фундаментальном исследовании рынка значительную помощь оказывает экономический календарь. Он представляет собой ежедневник экономико-политических событий, что происходят по всему миру.
Просматривая экономический календарь можно обратить внимание на выход отчета или приближения праздника, который не был учтен в аналитике. Пропущенное событие может сыграть пусть не решающую роль, но стать весомым аргументом в вероятном развитии конъюнктуры.
Для удобства события в экономическом календаре разделены на три категории значимости. Это помогает даже тем участникам рынка, что больше специализируются на аналитике с помощью технических инструментов, так как они сопоставляют полученные по собственным индикаторам сигналы с возможным вмешательством экономических факторов.
Когда исследования рынка проводятся с фундаментальной точки зрения, помимо того, что разбираются политико-экономические события, происходящие в мире, не стоит забывать про природные факторы. Катаклизмы, всевозможные последствия бедствий, проблемы с энергетическими ресурсами или неурожайные сезоны отражаются на колебаниях валютных курсов.
Не меньшего внимания и времени требует технический анализ рынка, который строится по несколько другим принципам. О них рассказывает следующий раздел.
Технический анализ
Второй метод, применяемый для аналитики рынка и составления прогнозов его дальнейшего развития – это технический анализ. Данный способ игнорирует новостной фонд, параметры отчетностей и прочие элементы, присущие исследованиям на фундаментальной основе. В техническом анализе базовым элементом, исходя из которого будут составляться сигналы и предположения об изменениях котировок в будущем – это представленная в графическом виде цена в прошлом. То есть прогнозы делаются, изучая график изменения стоимости актива. Технари считают, что этого достаточно для того, чтобы предугадать: подорожает валюта в будущем, станет дешевле или на некоторое время закрепится в текущем значении.
Биржевые игроки, использующие технический анализ, берут за основу три постулата:
— цена уже вобрала в себя всю информацию, что могла повлиять на котировку – экономико-политические, природные, психологические, природные и прочие факторы, уже сделали свое дело, рынок их принял во внимание, взвесил и заложил в значении стоимости;
— цена изменяется не случайно, а направляется то вверх, то вниз под давлением тренда. Иногда между сменами тенденций возникают перерывы в виде флэта;
— рынок цикличен и имеет свойства повторяться, то есть те факторы и законы, что уже однажды повлияли на котировки, в будущем смогут повторно привести рынок к тем же реакциям, что дает потенциал для прогнозирования.
Сюда также можно отнести одно из важных утверждений трейдеров, которое стало и заповедью, и даже преобразилось в стратегию: «Следуй за трендом!» То есть, нет смысла идти против толпы и терять инвестиционный капитал, лучше присоединиться и получать прибыль. Для выявления тренда существует множество способов. Некоторые будут вкратце упомянуты в одном из разделов ниже.
В целом основными задачами технического анализа валютного рынка становятся:
— выяснить какое в настоящее время на рынке происходит трендовое движение – нисходящее, восходящее или боковое;
— определить период тренда — начало, продолжение, завершение;
— его длительность – краткосрочный, долгосрочный;
— амплитуду колебаний – сильная, слабая.
Все это выясняется во время исследований при помощи одного или совокупности нескольких методов.
Методы технического анализа
Первые упоминания об использовании технического анализа для прогнозирования цен относят к 17-му веку. В истории фондовых рынков упоминается европейский купец Жозеф Де Ла Вега, имевший успех на Голландской бирже. В 18-м веке японец Хомма Мунэхиса разработал инструмент анализа, названный свечи, применяемый и в настоящее время. Значительные работы и исследования проводились с начала XX-го века Р. Шабакером, П. Гамильтоном, Р. Эдвардсом, Д. Манги, Чарльзом Доу и другими инвесторами и экономистами. В результате было создано множество вспомогательных инструментов. Появление компьютеров еще больше популяризировала технический анализ, так как сложные вычисления стало проводить намного проще. В дальнейшем они усовершенствовались и дополнялись, создавались новые способы прогнозирования.
В итоге методы были разделены на несколько групп:
— графические;
— индикаторные;
— роботы.
Графические методы технического анализа
Самые популярные методы технического анализа – графические. В их основе лежит визуализация движения цены актива с помощью графика. Как правило, применяется:
— линейный график, где изменения цены торгового инструмента откладывается по оси времени и стоимости, а точки соединяются линей;
— свечной график – последовательность так называемых японских свечей, каждая из которых отображает стоимость открытия и закрытия валютной пары за выбранный период, а также какие в этот интервал были минимум и максимум;
— барный (столбиковый) график – последовательность вертикальных отрезков с зафиксированными точками цен открытия и закрытия, согласно выбранному временному периоду в виде небольших засечек, а минимумы и максимумы, соответственно, нижние и верхние края отрезков;
Для построения графика выбираются таймфреймы. Временные промежутки в 5 минут (M5), час (H1), день (D1) и т.д. Небольшие таймфреймы позволяют более детально изучить краткосрочные моменты, дневные и недельные – рассмотреть историю котировок за большой исторический интервал. Таймфреймы часто сопоставляются, потому что, если в течение дня наблюдается рост актива, то при изменении масштаба на графике в несколько месяцев можно увидеть четко прорисованный ниспадающий тренд.
Поддержка и сопротивление
Следующие важные элементы, на которые обращают внимание при рассмотрении графика ценового движения валютной пары – уровни поддержки и сопротивления.
Они создаются с помощью прямых линий, что примерно соединяют минимальные и максимальные цены. Снизу, через локальные минимумы будет проходить поддержка. Сверху, через локальные максимумы, образуется линия сопротивления. Цена, достигая эти границы, часто отбивается и идет в противоположную сторону. Когда один из уровней пробивается, то ожидается смена тренда. Не исключены ложные пробои — преодолев немного важный уровень, тенденция возвращается и продолжает ход в границах прежнего диапазона.
Основываясь на знаниях о поддержке и сопротивлении, формируются многие стратегии, образуются фигуры технического анализа, заключаются автоматические сделки роботами.
Тренд
Тренд, тенденция, ценовое направление – все это синонимы уверенного движение цены финансового инструмента и ключевого элемента анализа. Тренд образуется в границах важных уровней и сам становится их направлением: вверх, вниз или вбок. Ему присуще плавное развитие на всем участке с небольшими быстро нивелируемыми откатами. Именно направление и как долго оно будет продолжаться необходимо максимально точно определить, пользуясь существующими техническими инструментами.
Движение ценовой тенденции вверх называют бычьим трендом. Когда цена падает – это медвежий тренд. Затишье и нейтральное направление обозначают, как боковой рынок или флэт. Если рынок находится на боку продолжительный период, то следует ожидать скорого ценового скачка в одну из сторон.
Свечной анализ рынка
Один из способов спрогнозировать цену актива – это анализ свечного графика. Как уже упоминалось, такой элемент, как свечи, применяется в аналитике рынка свыше двух сотен лет. На рисунке показаны два вида классических свечей, бычьи и медвежьи, и из каких частей они состоят.
График, состоящий из таких элементов, которые, несмотря на свою компактность, передают максимум основной информации, является вполне привлекательным, из-за чего не утрачивает уже столько лет своей популярности. По размеру тела и теней, выявляют свечи харами, доджи, рикша. В их силах уже предугадать дальнейшее поведение рынка. В зависимости от положения значимой свечи на графике образовались паттерны, получившие названия типа «Вечерняя звезда», «Утренняя звезда», «Молот», «Повешенный». Есть еще множество комбинаций из ряда различных свечей, которым также присвоены названия («Двойной толчок», «Три вороны», «Медвежье поглощение» и др.) и они имеют свою силу прогноза. Многие из таких паттернов рассмотрены и перечислены в Толковом словаре в категории Фигур технического анализа.
Также там можно встретить описания паттернов, образованных за счет графически нанесенных ценовыми движениями условных линий.
Фигуры технического анализа
Еще один способ фиксирования на графиках паттернов – это при помощи линий, которые наносятся через основные точки, где проходила по графику цена финансового инструмента, игнорируя шумовые колебания. Такие фигуры технического анализа также применяются в качестве инструмента для определения дальнейшего направлении тренда. Для их поиска применяют любые из трех основных видов графиков: свечной, барный или линейный.
Такие графические модели делятся на:
предупреждающие о вероятном развороте тенденции;
сигнализирующие о продолжении тенденции.
Наиболее эффективными будут те паттерны, что найдены на длительных таймфреймах. Также для их образования необходим волатильный рынок.
Существуют еще такие фигуры, дальнейшее продолжение тренда после образования которых остается неизвестным до первого ценового импульса за ними. Например, симметричный треугольник.
Его создают сходящиеся линии поддержки и сопротивления. Пробой после снижения активности рынка может быть в любую сторону, в зависимости от того, кто окажется напористей – медведи или быки.
Количество паттернов для технического анализа, как образованных с помощью свечей, так и линиями существует несколько десятков. Некоторые из них, типа «голова и плечи», «двойное дно/вершина», разновидности треугольников являются наиболее популярными, другие относятся к редким. Все фигуры сложно запомнить, но стремиться к этому не помешает, особенно, если торговля с их помощью кажется наиболее привлекательной. Тех трейдеров, что научились находить на графиках и результативно применять паттерны уже можно отнести к опытным торговцам.
Методика анализа на основе фигур придерживается одного из трех приведенных выше тезисов, в котором говорится о периодически повторяющейся истории. И если вникнуть в причины возникновения фигур, то удастся найти объяснения, почему они часто предугадывают дальнейшие тенденцию. В них заложено рассмотрение поведения рынка не только с экономической позиции, но и учитывая человеческую психологию, а в паттернах японских свечей содержится еще и философский аспект Восточной Азии.
Но еще большего эффекта от торговли можно достигнуть, если подтверждать сигналы на уровнях или от фигур специальными небольшими программками для торговых платформ – индикаторами.
Индикаторы
Индикаторы технического анализа стали следствием развития вычислительной техники. На трейдерском жаргоне их еще называют «индюками».
Если ранее для визуализации и исследования исторических данных цены необходимо было вручную начертить графики, самостоятельно провести расчеты, то наступление эпохи ЭВМ стало новым этапом в техническом анализе, так как сложные расчеты были переданы машинам — начали появляться программные инструменты, берущие на себя львиную долю предшествующей анализу работы. Постепенно количество вспомогательных программ увеличивалось и сейчас трейдеру представлен широкий выбор.
Индикаторы технического анализа делятся на:
— трендовые – наиболее эффективны во время интенсивного движения цены. Определяют наличие тренда, сглаживая чрезмерные ценовые скачки, вычисляют его направление и силу, способствуют нахождению точки входа. К трендовым индикаторам относят ADX, Параболик, Ишумоку, Полосы Болинджера и др.;
— осцилляторы – индикаторы, определяющие насколько рынок перекуплен или перепродан и, исходя из полученных данных о состоянии, дают соответствующие сигналы. Считаются опережающими индикаторами. Практика показала, что при четко выраженных трендах выдает много ложных знаков, в то время как при консолидации способен правильно предугадать дальнейшее ценовое движение. Среди осцилляторов: индекс силы быков/медведей, Моментум, MACD;
— объема – индикаторы, дающие сведения о количестве совершаемых сделок в выбранные отрезки времени. То есть сообщают о повышении либо понижении денег в активе, приходе или уходе крупного участника. Тренд, поддерживаемый новыми вливаниями денег, идет дальше, но рано или поздно вложения достигают своей пиковой стадии и он послабляется. Цена еще может двигаться некоторое время в прежнем направлении, но самое время подумать о выходе с рынка или подтянуть стоп-лоссы, чтобы быть готовым к смене тренда.
Стоит обратить внимание на тот факт, что поступающие от индикаторов сигналы, даже от осцилляторов, что заявлены, как опережающие, лучше всего служат в качестве подтверждения прогнозов полученных другими способами. Например, теми же паттернами, о которых рассказывалось в предыдущем разделе, других индикаторов или скользящих средних. О последних будет немного сказано далее.
Скользящие средние
Говоря о техническом анализе, необходимо упомянуть такие инструменты, как скользящие средние – Moving Average (MA). Это еще один вид индикаторов, способствующих эффективному анализу. Их можно отнести к трендовым, так как они отлично справляются с шумами и очень хорошо определяют моменты смены ценовой тенденции. Скользящим средним уделяется несколько больше внимания, так как значительное количество спекулянтов только такие инструменты считают продуктивными при технической аналитике и на их основе составляют стратегии разной сложности. Также скользящие средние легли в основу других популярных индикаторов: Ишимоку, Аллигатор, Линии Боллинджера, MACD.
Сами скользящие средние также бывают нескольких видов:
простые – MA и SMA (Simple Moving Average),
сглаженные – SmMA (Smoothed MA),
экспоненциальные – EMA (Exponential MA),
взвешенные – WMA (Weighted MA) или линейно-взвешенные – LWMA (Leaner-Weighted).
В зависимости от типа функции, где участвует цена инструмента, что суммируется, усредняется и делится на период, некоторым ее значениям уделяется больше внимания, но всегда будет действовать принцип – новые значение приоритетнее устаревших. Вот в выборе главенствующих параметров — основное различие расчетов и, в итоге, построение линий скользящих.
На рисунке видно, как одни MА отличаются от других. Например, сглаженная скользящая средняя (SmMA), идет плавнее, так как при ее расчетах исторические данные имеют несколько меньший приоритет важности. Взвешенная MA следует ближе к цене, но в ней каждому значению в настройках прибавляется вес при помощи коэффициентов. Экспоненциальная кривая хоть и быстрее реагирует на колебания цены, но несколько отстает от простой MA. И так далее. Более подробно изучив особенности скользящих средних, удастся получить на вооружение еще один инструмент для повышения качества аналитики.
Как правило, в стратегиях применяется несколько Moving Average с разными периодами. Скользящая с меньшим периодом будет быстрой, с большим – медленная. Сигналы получаются за счет их пересечения.
Роботы для торговли на Форекс
Роботы или советники — специальные программные помощники, автоматизирующие процесс торговли и заключение ордеров. Такие программки, которые якобы облегчают жизнь спекулянту, пишутся либо участниками рынка со стажем, либо с их непосредственным участием, так как должна присутствовать логика выполняемых операций, правила мани-менеджмента, вестись учет количества лотов для торговли и предусматриваться другие параметры.
В зависимости от того, какие технические элементы советник будет наиболее всего учитывать, совершая сделку, они бывают: трендовые, торгующие в границах канала, открывающие сделки после пробоев важных уровней, задействующие для операций популярные паттерны, сигналы скользящих средних и другие. К одним из интересных роботов стоит отнести созданных на основе нейронной сети. Разработчики нейророботов заявляют, что их цифровые помощники в торговле самообучаются, постоянно учитывая изменяющиеся состояния рынка.
Хоть в работе советников и есть плюсы – они не поддаются эмоциям, не устают и не пропускают сигналов, но остается и масса минусов: множество сигналов ложных, логика действий не всегда понятна, а большое количество настроек усложняет оптимизацию и требует долгого периода экспериментов. К тому же очень сложно привить алгоритму взгляд на актив с учетом человеческого фактора. Существует множество отзывов, рассказывающих, как тот или иной робот больше преуспел в сливании депозита, чем в получении прибыли.
Подводя итог всему, что было изложено о техническом анализе, выделяем, что для его проведения можно воспользоваться следующими элементами: графики, тренды, свечи, индикаторы, паттерны, советниками. Актуально будет привести пример, как использовать такие инструменты.
Обнаружить тренд и следовать за ним
Наиболее верный вариант заработать на рынке Форекс, да и с любым торговым инструментом – следовать за трендом. Но как его обнаружить? Далее следует несколько советов при помощи каких инструментов это можно сделать. Причем эту информацию новички могут взять на вооружение для первых сделок, пока не будут выработаны собственные методы.
Итак, выявить тренд помогут:
— пересечения Moving Average – быстрая 50-периодная скользящая средняя скрещивается сверху вниз с медленно 200-периодной;
— индикатор RSI достигает экстремума – кривая индикатора относительной силы, достигая значения 70, сообщает об агрессивном движении рынка вверх;
— 4-хразовое закрытие недели бычьими свечами – когда 4 недели подряд недельные свечи остаются восходящими, то это основание полагать о твердом растущем тренде;
— сочетание индикатора RSI со скользящими средними. Если первый выявляет ценовые тенденции быстрее, но с большим количеством ложных сигналов, то MA поможет их отсеять;
— данные поисковой системы – интересное предположение, говорящее о том, что чем популярнее торговый инструмент по запросам, тем вероятнее рост его котировок.
Варианты приводились с учетом того, что вычисляется восходящая тенденция, но эти же способы реально использовать и для падающей цены.
Какой анализ лучше: технический или фундаментальный?
После рассмотрения сведений о двух видах анализа рынка, перед некоторыми начинающими трейдерами возникнет дилемма: какому же анализу отдать предпочтение? Особенно, когда нет навыков ни в одном, ни в другом и нет существенной разницы, с каких инструментов начинать практиковаться — фундаментальных или технических.
На вопрос: «что лучше?» ответить сложно. Масса успешных примеров существует и у фундаменталистов и у технарей. Такие известные инвесторы, как Сорос и Баффет зарабатывали на сделках миллионы, пользуясь только фундаментальными данными. Или, например, если поступает сообщения о назревающем в каком-либо регионе военном конфликте, то никакие паттерны и технические индикаторы не развернут котировки валюты этой страны в положительную сторону.
Вероятно, не помешает выделить в максимально краткой формулировке, какую основную информацию передает нам каждый из видов анализа, что они выражают и подчеркнуть наличие плюсов и минусов.
Итак, фундаментальный анализ сообщает, за счет чего сформировалась стоимость валюты, какие факторы этому сподвигли, насколько высока репутация государства и стабильности его экономико-политического пространства. Все это, иногда в совокупности с другими факторами, объясняет реальную причину тренда валютной пары.
При этом у фундаментального метода исследования рынка нет визуализации. Некоторую информацию, полученную с его помощью невозможно преподнести графическим способом. А многогранность фундаментальных факторов требует постоянного нахождения в курсе экономических, политических, хозяйственных и прочих событий, вплоть до отчетов сейсмониторинга и синоптических прогнозов. Тут не помешает наличие или получение немалого количества базовых знаний, так как многие детали могут быть просто упущены. Помимо этого необходимо следить за экономическим календарем, чтобы не пропустить влияющих на финансовый актив отчетов.
Технический же анализ предоставляет максимум возможностей для его постижения, так как все инструменты находятся в прямом доступе, практически разложены по полочкам торгового терминала. В первую очередь, что считается жирным плюсом, он создает визуальную наглядность котировок, с которыми можно проводить разбирательства и составления прогнозов чуть ли не в пределах одного окна. Правда, надо понимать, что делаешь. Тут вырисовывается увесистый минус технического анализа – полученные с его помощью данные каждым трейдером могут восприниматься по своему. А ко второму недостатку относят то, что получаемые результаты практически не содержат информации о действительной причине тенденции, только предлагают следовать за ней.
На первый взгляд кажется, что технический анализ гораздо проще фундаментального, так как не требует погружения в водоворот новостей, изучения специфики делового мира, особенностей политики, множества теорий о влиянии действующих экономических систем и прочего подобного материала. На самом деле выполнение прогноза, применяя технические инструменты, также требует знаний, усидчивости, внимания, в том числе математических навыков, так как для получения данных и сигналов используются формулы разной сложности. Задача упрощена тем, что вычисления проводится алгоритмами и программами, но знать из каких действий они собраны не будет лишним.
В целом рекомендуется сочетать оба вида исследований и составлений прогнозов. Более того, совершив сотни сделок, перепробовав десятки индикаторов, стратегий и способов анализа, скорее всего вы придете к пониманию того, что многие инструменты имеют большое сходство и правильный прогноз в основном зависит от вашего восприятия поступающих о ситуациях данных. В конечном итоге будет выбрано несколько технических и фундаментальных индикаторов для пользования, и их вам будет достаточно, чтобы достигать положительного результата.
Обработка получаемой при анализе информации
Для составления удачных прогнозов мало получить правильную и достоверную информацию. Ее еще надо уметь сопоставить и обработать, выделить наиболее важные сведения, отсортировать второстепенные, учесть какие факторы окажут влияние на другие, отсечь шумы и ненужные данные, определить степень рисков.
Для этого существует несколько методов обработки материала:
— сравнение – сопоставление получаемых данных относительно нескольких государств, насколько они влияют на курс каждой валюты, с которой планируется проводить спекуляции;
— дедуктивный – верная оценка подлинной ситуации и извлечение из нее причинно-следственной связи дальнейшему развитию событий;
— индуктивный – сбор первоначальной информации, обобщение частных случаев и перехода от них к общим, но этого бывает мало без дедукции, поэтому наибольший эффект осмысления получаемых данных получается при помощи
— индуктивно-дедуктивного метода – объединение двух перечисленных выше приемов;
— корреляционный – определение насколько два и более параметров имеют статическую взаимосвязь и степень влияния одного фактора на другой (например, корреляционная взаимосвязь между инфляцией, уровнем безработицы и объемами производства);
— обобщение – распределение финансовых инструментов по группам, на которые влияют общие параметры, что при необходимости позволяет провести расчет индекса для каждой из таких групп;
— интуитивный – достаточно специфический способ, где закономерности событий на рынке определяются в результате длительных и тщательных наблюдений, вследствие чего вырабатывается проницательность и способность прочувствовать дальнейший ход тенденции, но этим методом могут пользоваться трейдеры действительно с солидным стажем торговли.
Существует два варианта применения полученных после обработки информации прогнозов:
первый — заключить сделку предварительно, используя один или манипулируя несколькими торговыми инструментами. Возможно, актуален будет подход с отложенными ордерами, активация которых разложена по нескольким уровням и предусматривает несколько вариантов дальнейшего развития рыночной тенденции;
второй – дождаться прогнозируемого момента (выхода отчета, новости, завершения паттерна, достижения уровня и т.д.) и действовать, наблюдая за ситуацией.
Стратегии на основе фундаментальных и технических данных
В заключении хотелось бы кратко рассказать о двух популярных у трейдеров стратегиях, которые можно осваивать уже на начальных этапах торговли. Так как мы рассматривали два способа анализа рынка и составления прогнозов, то в одной из приведенных стратегий будет больше учитываться работа с фундаментальными методами, а во второй — с техническими.
Фундаментальная стратегия Кэрри трейд
Тактика торговли Carry trade представляет собой разновидность валютного арбитража. Инвестор, исследует рынок, выясняет в какой стране низкие процентные ставки и продает эту валюту, приобретая денежные единицы государства с более высокими ставками. Таким образом, происходит заимствование средств у одной страны и вложение их под больший процент в другой стране.
Например, процентная ставка Соединенных Штатов равна 10%, а Российской Федерации – 20%. Игрок рынка занимает (продает) $10 000, покупает рубли, которые на тот момент стоят 50 за $1 и делает вклад под 20% годовых. По истечении срока, если курсы остаются прежними, то он получает ₱600 тыс., обменивает на доллары, получается $12 000, отдает долг вместе с процентами в размере $11 000 и получает $1 000 чистой прибыли.
В приведенном примере все гладко, так как курсы не изменились, но если купленная валюта подешевеет, то прибыль станет меньше или, при значительном падении – инвестор окажется в убытке. Предположим, доллар подорожал до 70 рублей. Тогда полученных ₱600 тыс. не хватит для возврата и он оказывается еще на ₱100 тыс. в убытке, несмотря на то, что вложился по процентный ставке, которая выше в два раза.
Конечно, наиболее перспективный вариант взять деньги по меньшей ставке и купить такую валюту, которая показывает перспективы роста или учесть динамику валютной пары.
Техническая стратегия Прайс экшен
Хоть стратегия Price Action и не предполагает применения индикаторов, она основана на других элементах технического анализа – уровни поддержки/сопротивления и паттерны. Такой способ предлагает уловить движение тенденции в самом ее начале.
Рекомендуется использовать график H4 и выше (лучше D1), абстрагироваться от новостного шума и всевозможных прогнозов, сконцентрировавшись на графике котировок валютной пары.
Определив коридор тренда и обозначив его границами поддержки – снизу и сопротивления – сверху, трейдер начинает выжидать, когда цена достигнет верхних максимумов и минимумов (HH – higher high и HL – higher low) при растущем тренде или нижних максимумов и минимумов (LH – lower high и LL – lower low) при ниспадающей тенденции. При подходе цены к основным уровням, график рассматривается на образование в данной области подтверждающей фигуры разворота или продолжения тренда. При наличии такового открывается сделка.
Торговля по прайс-экшен с таймфреймом D1 дает возможность уделять одному графику около 20 минут, открывать ордер или создавать отложенные ордера с установленными значениями Buy stop и Sell stop и переходить к следующему. Таким образом, торговлю можно вести с несколькими инструментами. Но это не значит, что будет много активных ордеров, так как, во-первых, цене нужно время, чтобы достичь уровня на длинных таймфреймах и, во-вторых, этот момент не всегда будет сопровождаться подтверждением. Поэтому основное время работы здесь занимает изучение графиков разных активов.
Некоторые трейдеры, работающие по Price Action дополнительно страхуются сигналами от MACD или стохастика с замедленными (на 9) настройками. Это позволяет узнать о том, в каком состоянии находится рынок – перекупленном или перепроданном.
Если вам понравились принципы какой-либо из приведенных стратегий, то рекомендую попробовать, но предварительно ознакомиться и изучить ее более подробно, так как поверхностного описания мало, чтобы применять такие тактики с плюсовым результатом. Но, замечу, на этом список возможных стратегий Форекс не заканчивается и, ознакомившись с другими вариантами торговли, можно выбрать наиболее близкую и привлекательную для себя по требованиям к инвестиционному капиталу, свободному времени и просто элементам исполнения.
Благодаря данному материалу вы получили только представление о видах анализа и стратегиях. Его нельзя назвать полным. Скорее указания, в каком направлении дальше развиваться и искать информацию, так как обучение составлению прогноза – непрерывный процесс, как развитие стран и их взаимоотношений. Хотя одно можно заявить точно – спустя время, эта процедура будет даваться проще, занимать меньше времени, а результат радовать увеличением дохода от инвестиций.
Новые посты в блогах трейдеров
