Пакетный опцион – это торговый инструмент, в основе которого лежит несколько активов, например, валют нескольких государств или ценных бумаг, эмитированных разными компаниями. Для покупателя его выгодность главным образом может заключаться в том, что корзиной такой опцион стоит дешевле, чем при покупке в отдельности опциона на каждый из активов. Если в пакет входят разнородные активы, то есть цена, на которые не может пойти в невыгодном одновременно для всех направлении, то такой опцион будет идеальным вариантом хеджирования этих же активов. Цена исполнения пакетного опциона выводится после определения стоимости всех, входящих в пакет активов, с учетом конверсионного курса валюты, по которой торговый инструмент приобретается инвестором. Чаще всего ценообразование такого опциона осуществляется по модели Монте-Карло, где в основе лежит математическое ожидание согласно истории стоимости базисов.
Новые посты в блогах трейдеров
